《財富階梯》（The Wealth Ladder）是《持續買進》作者尼克．馬朱利（Nick Maggiulli）的第二本書：把財富依淨資產分成六階，每一階是上一階的 10 倍。每爬一階，你的「消費自由」就升一級，而致富策略也必須跟著換。
一個會讓你意外的台灣座標：依主計處統計，台灣家庭財富中位數 894 萬元，換算約 29 萬美元，已經站在第 3 階「餐廳自由」。一半的台灣家庭在書的定義裡並不窮，只是多數人不知道自己站在哪、下一步該做什麼。這篇給你六階總表、台灣對照與「你在第幾階」計算機。
文章目錄
理財書多半只回答一個問題：「怎麼變有錢？」這本書問得更精：你現在在哪裡？從這裡出發，哪些努力有用、哪些是白費力氣？作者的老本行是資料科學家（黎索茲財富管理公司營運長），他用美國聯準會的家庭財務調查數據，把「變有錢」這條路切成六段：每一段的地形都不一樣，穿同一雙鞋爬整座山，是多數人卡關的原因。
先看全景：財富六階梯總表（含台灣門檻換算）
階梯以家庭淨資產劃分（資產減負債，含房地產；台幣以 1 美元＝31 元約算）：
| 階級 | 淨資產（美元） | 約台幣 | 消費自由 | 這一階的重點 |
|---|---|---|---|---|
| 第 1 階 | 不到 1 萬 | 31 萬以下 | 月光模式：每筆開銷都要想 | 先建立緊急緩衝，把心力放在收入 |
| 第 2 階 | 1 萬～10 萬 | 31 萬～310 萬 | 超市自由：買菜不用看價格 | 儲蓄率決定一切，報酬率還幫不上忙 |
| 第 3 階 | 10 萬～100 萬 | 310 萬～3,100 萬 | 餐廳自由：想吃什麼點什麼 | 投資開始接手，資產第一次「替你工作」 |
| 第 4 階 | 100 萬～1,000 萬 | 3,100 萬～3.1 億 | 旅遊自由：想去哪就去哪 | 資產配置、稅務與風險控管成為主戰場 |
| 第 5 階 | 1,000 萬～1 億 | 3.1 億～31 億 | 房屋自由：想住哪買哪 | 幾乎都靠事業股權，不是靠薪水存出來的 |
| 第 6 階 | 1 億以上 | 31 億以上 | 影響力自由：改變世界的量級 | 錢已不是目的，是工具 |
書中用美國數據指出：絕大多數家庭一生都落在第 2 與第 3 階，能站上第 4 階已是少數，第 5、6 階則幾乎不可能靠「上班＋存錢」抵達。這不是悲觀，是幫你把力氣用對地方的地圖。
你在第幾階？輸入淨資產馬上算
財富階梯定位計算機（台灣版）
書中最實用的小工具：0.01% 規則
「這杯 150 元的咖啡該不該買？」多數人用情緒回答。作者給了一個秒答公式：淨資產 × 0.01%＝對你而言「微不足道」的金額。低於這個數的消費決策，別再浪費腦力糾結。
台幣有個好記的巧合：淨資產幾「萬」，你的小錢門檻就是幾「元」。淨資產 100 萬的人，100 元以下不用想；1,000 萬的人，1,000 元以下不用想。反過來說，如果 300 元的手搖飲會讓你猶豫三分鐘，而你的淨資產有 800 萬，那你糾結的不是錢，是習慣沒跟上你的階級。這也是六階「消費自由」的由來：每爬一階（10 倍），你的小錢門檻也放大 10 倍，超市自由、餐廳自由、旅遊自由就是這樣一階一階解鎖的。
台灣視角：主計處數據放上六階梯，會看到三件事
主計總處在 2024 年 4 月公布了睽違 30 年的家庭財富分配統計（2021 年底資料），把幾個關鍵錨點放上階梯：
| 台灣家庭財富錨點（2021） | 金額 | 對應階級 |
|---|---|---|
| 財富最低 20% 家庭的平均 | 77 萬元 | 第 2 階前段 |
| 全體家庭中位數 | 894 萬元 | 第 3 階（餐廳自由） |
| 全體家庭平均 | 1,638 萬元 | 第 3 階中後段（被前端拉高） |
| 財富最高 20% 家庭的平均 | 5,133 萬元 | 第 4 階（旅遊自由） |
①一半的台灣家庭已站上第 3 階。894 萬 ≈ 28.8 萬美元，在書的定義裡是貨真價實的「餐廳自由」。②但多數人不覺得自由，因為台灣家庭的淨資產大量壓在自住房：它算進淨資產，卻不產生現金流、也不能拿來點餐。這是用這把尺量台灣時最該記住的修正：階級看的是存量，生活品質看的是現金流（想把存量變現金流，見被動收入那一篇的本金數學）。③最高 20% 的平均也「只」在第 4 階。第 5 階在台灣同樣是事業股權的世界，不是薪資的世界。
爬階要多久？我們算給你看
書的核心主張是「每一階的策略不同」。我們用一張表驗證這件事：假設投資年化報酬 7%（美股大盤長期含息量級）、從每一階的下緣出發，每月固定投入，爬上下一階要幾年：
| 每月投入 | 第 2 階→第 3 階 （31 萬→310 萬） |
第 3 階→第 4 階 （310 萬→3,100 萬） |
|---|---|---|
| 1 萬元 | 約 13 年 | 約 29 年 |
| 2 萬元 | 約 9 年 | 約 25 年 |
| 3 萬元 | 約 7 年 | 約 22 年 |
| 5 萬元 | 約 5 年 | 約 19 年 |
爬階年數的這張表，把書的兩個論點變成看得見的數字：
- 低階靠儲蓄：月投金額就是一切
從第 2 階爬到第 3 階，月投 1 萬要 13 年、月投 5 萬只要 5 年，差距巨大。這個階段報酬率幫不上什麼忙（本金太小），拉高收入、拉高儲蓄率，是唯一的槓桿。這也是《持續買進》「最大的謊言是你該更省」的接力：省小錢有下限，開源沒有。 - 高階靠報酬與時間：儲蓄退居配角
從第 3 階爬到第 4 階，連月投 5 萬都要 19 年，因為目標是「多賺 2,790 萬」，月投對它是杯水車薪，真正扛起成長的是複利報酬。這個階段的重點變成：待在市場裡（持續買進）、管好資產配置與回檔（TAA）、別在半路把複利砍斷。 - 再往上，是另一種遊戲
書中對第 5 階以上講得很直白：那裡的人幾乎都持有事業股權：公司、品牌、可以規模化的東西。指數化投資是把你穩穩送到第 4 階的交通工具，但它不是登頂第 5 階的工具。知道這件事，你就不會拿錯地圖怪自己爬得慢。
假設全部攤開：上表以年化 7% 固定報酬試算，實際市場有波動與壞年頭；未計通膨、稅費與收入成長（月投金額通常會隨年資增加）。它的用途是看「量級與結構」（低階儲蓄主導、高階報酬主導），不是預測你哪一年達標。
各階策略速覽：這本書真正想教你的事
把書中各階的建議濃縮起來：第 1～2 階＝別急著研究投資，先讓收入與儲蓄率動起來（此時投資報酬的絕對金額小到無感）；第 3 階＝把投資制度化（自動扣款、指數化、別中斷），這是資產第一次跑得比你的儲蓄快；第 4 階＝重點從「累積」轉向「守成與配置」：分散、稅務、風險控管，以及想清楚「還要更多嗎？為了什麼？」；第 5 階以上＝事業與影響力的範疇。作者反覆提醒：用上一階的策略打下一階的仗，是最常見的卡關原因：第 2 階的人狂研究選股（該拚收入）、第 4 階的人還在拚命省錢（該管風險），都是力氣用錯地方。
常見問題
《財富階梯》的六個階級是哪些？
以家庭淨資產劃分：第 1 階不到 1 萬美元（月光）、第 2 階 1 萬～10 萬（超市自由）、第 3 階 10 萬～100 萬（餐廳自由）、第 4 階 100 萬～1,000 萬（旅遊自由）、第 5 階 1,000 萬～1 億（房屋自由）、第 6 階 1 億美元以上（影響力自由）。每階為上一階的 10 倍。
自住的房子要算進淨資產嗎？
要。書中與主計處的統計都把自住房市值計入資產（再扣掉房貸）。但要記得它不產生現金流。台灣很多家庭「帳面在第 3 階、現金流在第 2 階」，就是因為淨資產大量壓在自住房。判斷生活品質時，把「可投資資產」另外算一次會更準。
台灣人平均在財富階梯的第幾階？
依主計處 2021 年統計：家庭財富中位數 894 萬元（約 28.8 萬美元）＝第 3 階；財富最低 20% 家庭平均 77 萬元＝第 2 階前段；最高 20% 家庭平均 5,133 萬元＝第 4 階。
《財富階梯》跟《持續買進》有什麼不同？先讀哪本？
《持續買進》回答「怎麼買、何時買」，建立持續投入的紀律；《財富階梯》回答「你在哪、現階段該把力氣放哪」，是策略地圖。新手或還在累積期（第 2～3 階）建議先讀《持續買進》養成紀律，再用《財富階梯》校準方向；兩本互補，同一位作者、同樣以數據說話。
《財富階梯》PDF 哪裡可以免費下載？
繁體中文版由商業周刊於 2026 年 5 月出版（李芳齡譯），受著作權保護，網路流傳的免費 PDF 屬盜版且常夾帶惡意程式。想快速掌握內容可看本文重點整理。深讀請購買正版，或用各縣市圖書館的電子書平台（HyRead 等）免費借閱。
從第二階爬到第三階，最關鍵的是什麼？
作者尼克．馬朱利的數據答案：提高收入，並把增加的收入投入市場。第二階（淨資產 1 萬–10 萬美元）靠省錢還能撐，但要跨進第三階（10 萬–100 萬美元），省錢的天花板很快就到。收入成長（升遷、轉職、副業）搭配持續買進指數資產，才是數據上最可靠的路徑。書中的殘酷提醒：只靠省，你會卡在第二階很久。
《財富階梯》適合幾歲、什麼階段的人讀？
最有感的是 25–45 歲、正在第二～第三階爬坡的人。書的核心工具（依階級調整策略）正是為這段設計的。已到第四階以上的讀者收穫會較少（那幾章篇幅也較短）。學生或剛出社會者建議搭配《持續買進》一起讀：一本給你地圖（現在在哪、下一步往哪），一本給你引擎（怎麼持續投入）。
本文重點整理
- 《財富階梯》把財富分六階（每階 10 倍），各階有不同的消費自由與策略：低階拚收入與儲蓄、中階把投資制度化、高階管配置與風險、頂階靠事業股權。
- 0.01% 規則：淨資產 × 0.01%＝你的「小錢」門檻。台幣好記版：淨資產幾萬，小錢就是幾元。
- 台灣座標（主計處 2021）：中位數 894 萬＝第 3 階餐廳自由、最低 20% 平均 77 萬＝第 2 階、最高 20% 平均 5,133 萬＝第 4 階；但台灣淨資產大量壓在自住房，階級看存量、生活看現金流。
- 爬階實算（年化 7%）：第 2→3 階月投 5 萬約 5 年（儲蓄主導）；第 3→4 階連月投 5 萬都要約 19 年（報酬主導），每一階的武器不一樣。
- 最常見的卡關：用上一階的策略打下一階的仗。先定位，再出力。
投資與教學資歷都超過二十年。教學橫跨三個階段：從兒童理財教育起步，到成人的價值投資，再到近年的量化交易。曾創立三間公司，並以價值投資建立起財務上的獨立與自信，也擔任過台積電的理財培訓師，是價值投資的國際級講師。他始終相信，理財是為了把生活過得更好，而看懂財報、獨立思考，遠比追逐明牌或現成的答案更重要。
延伸閱讀
戰術性資產配置（TAA）是什麼？第 3、4 階的功課：報酬主導的階段，怎麼管好回檔與配置。參考資料
- 尼克．馬朱利（Nick Maggiulli），《財富階梯：資料科學家為你打造，適用人生各階段的致富策略》，李芳齡譯，商業周刊，2026 年 5 月；原文 The Wealth Ladder: Proven Strategies for Every Step of Your Financial Life（2025）。
- 行政院主計總處，家庭財富分配統計（2021 年底資料，2024 年 4 月發布）：家庭財富中位數 894 萬元、平均 1,638 萬元、五等分位最低組平均 77 萬元、最高組平均 5,133 萬元。
- Maggiulli, N.，Of Dollars And Data 部落格：六階架構與 0.01% 規則之原始論述。
- 本文爬階年數：以年化 7% 報酬、每月定額投入試算，BOS 投資百科自行計算（假設如文內標註）。
本文內容僅為教學說明，不構成投資建議；各階門檻與試算為簡化模型，實際財務決策請依個人情況評估。
相關條目：財富階梯（The Wealth Ladder）、淨資產（Net Worth）、0.01% 規則、消費自由、家庭財富分配、尼克．馬朱利（Nick Maggiulli）
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